Londres (CNN) UBS, o maior banco da Suíça, concordou em comprá-lo Rival em dificuldades Credit Suisse O acordo de resgate de emergência visa conter o pânico do mercado financeiro desencadeado pela falência de dois bancos americanos no início deste mês.
“A UPS anunciou hoje a aquisição do Credit Suisse”, disse o Banco Nacional Suíço em um comunicado no domingo. Ele disse que o resgate “protegeria a estabilidade financeira e a economia suíça”.
O UBS está pagando 3 bilhões de francos suíços (US$ 3,25 bilhões) pelo Credit Suisse, cerca de 60% menos do que o valor do banco quando os mercados fecharam na sexta-feira. Os acionistas do Credit Suisse serão amplamente eliminados, recebendo o equivalente a apenas 0,76 francos suíços em ações do UBS no valor de 1,86 francos suíços na sexta-feira. Os reguladores suíços disseram que os proprietários de US$ 17 bilhões em títulos “extra tier one” – o tipo mais arriscado de empréstimos bancários – podem perder tudo.
Excepcionalmente, o acordo não requer aprovação dos acionistas depois que o governo suíço concordou em mudar a lei para eliminar qualquer incerteza sobre o negócio.
dívida suíça (CS) Perdendo a confiança de investidores e clientes ao longo dos anos. Em 2022, registrou sua pior perda desde a crise financeira global. Mas a confiança despencou na semana passada depois que ela admitiu uma “fraqueza material” em sua contabilidade e o fim do Silicon Valley Bank e do Signature Bank alimentou temores de instituições mais fracas em um momento em que o aumento das taxas de juros mina o valor de alguns ativos financeiros.
As ações do banco de 167 anos caíram 25% na semana, à medida que o dinheiro escorria dos fundos de investimento que administra e, a certa altura, os correntistas sacavam mais de US$ 10 bilhões em depósitos por dia, informou o Financial Times. Um empréstimo de emergência de quase US$ 54 bilhões do Banco Nacional da Suíça não conseguiu conter o sangramento.
Mas as autoridades suíças disseram na noite de domingo que haviam feito uma “ponte” até o final da semana para permitir que os esforços de resgate fossem coordenados.
“Esta aquisição é atraente para os acionistas do UBS, mas, no que diz respeito ao Credit Suisse, é um resgate de emergência”, disse o presidente do UBS, Colm Kelleher, a repórteres.
“Isso é absolutamente essencial para a arquitetura financeira da Suíça e… para as finanças globais”, disse ele a repórteres.
Desesperadas para impedir a disseminação do sistema financeiro global na segunda-feira, as autoridades suíças iniciaram uma busca por uma solução do setor privado, com apoio limitado do Estado, supostamente considerando o Plano B – nacionalização total ou parcial.
“Nas recentes circunstâncias incomuns e sem precedentes, a fusão anunciada representa a melhor decisão disponível”, disse o presidente do Credit Suisse, Axel Lehman, em comunicado.
“Este é um momento muito desafiador para o Credit Suisse e, embora a equipe tenha trabalhado incansavelmente para resolver uma série de questões herdadas significativas e implementar sua nova estratégia, somos compelidos hoje a chegar a uma solução que ofereça um resultado duradouro”.
A aquisição de emergência foi acordada após um dia de negociações frenéticas envolvendo reguladores financeiros na Suíça, Estados Unidos e Reino Unido. UPS (UPS) E o Credit Suisse está entre os 30 bancos mais importantes do sistema financeiro global, com ativos de quase US$ 1,7 trilhão.
Os reguladores apreciam a aquisição
Os reguladores do mercado financeiro em todo o mundo aplaudiram a decisão do UBS de assumir o controle do Credit Suisse.
Funcionários dos EUA disseram que apoiaram a mudança e trabalharam em estreita colaboração com o banco central suíço para facilitar a aquisição.
“Congratulamo-nos com os anúncios de hoje das autoridades suíças para apoiar a estabilidade financeira”, disseram a secretária do Tesouro dos EUA, Janet Yellen, e o presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, em um comunicado conjunto. “Os níveis de capital e liquidez dos EUA. O sistema bancário é forte e o sistema financeiro dos EUA é resiliente.”
A presidente do Banco Central Europeu, Christine Lagarde, disse que o setor bancário continua resiliente, mas o BCE está pronto para ajudar os bancos a manter dinheiro suficiente para financiar suas operações, se necessário.
“Saúdo a ação rápida e as decisões tomadas pelas autoridades suíças”, disse Lagarde. “Eles são fundamentais para restaurar as condições adequadas do mercado e garantir a estabilidade financeira.
O Banco da Inglaterra disse que acolheu as medidas tomadas pelas autoridades suíças “para apoiar a estabilidade financeira”.
“Temos estado estreitamente envolvidos com os homólogos internacionais durante os preparativos para os anúncios de hoje e continuaremos a apoiar a sua implementação”, afirmou em comunicado. “O sistema bancário do Reino Unido está bem capitalizado e financiado, e está são e salvo.”
Como o UBS e o Credit Suisse se encaixam
As sedes globais do UBS e do Credit Suisse ficam a apenas 300 metros de distância, em Zurique, mas a sorte dos bancos recentemente tomou um rumo diferente. As ações do UBS subiram 15% nos últimos dois anos e devem gerar US$ 7,6 bilhões em lucros até 2022. De acordo com a Refinitiv, as ações tinham uma capitalização de mercado de US$ 65 bilhões na sexta-feira.
As ações do Credit Suisse perderam 84% de seu valor no mesmo período e, no ano passado, registraram uma perda de US$ 7,9 bilhões. No final da semana passada, valia apenas US$ 8 bilhões.
A gigante recém-fundida será liderada pelo CEO do UBS, Ralph Hamers.
Desde 1856, o Credit Suisse tem suas raízes no Schweizerische Kreditenstalt (SKA), que foi criado para financiar a expansão e industrialização da rede ferroviária da Suíça.
Além de ser o segundo maior banco da Suíça, ele supervisiona a riqueza de muitas das pessoas mais ricas do mundo e fornece serviços bancários de investimento globais. Terá mais de 50.000 funcionários até o final de 2022, 17.000 deles na Suíça.
O Banco Nacional da Suíça disse que emprestaria 100 bilhões de francos suíços (US$ 108 bilhões) ao UBS e ao Credit Suisse para aumentar a liquidez.
O presidente-executivo do UBS, Ralph Hammers, será o CEO do banco combinado e Kelleher atuará como presidente.
A aquisição fortalecerá a posição do UBS como líder mundial em gestão de patrimônio, com US$ 5 trilhões em ativos investidos, e impulsionará seu crescimento nas Américas e na Ásia. O UBS disse que gerará US$ 8 bilhões em economia de custos anuais até 2027. O banco de investimentos do Credit Suisse está em uma encruzilhada.
“Deixe-me ser claro. O UBS quer reduzir o negócio de banco de investimento do Credit Suisse e alinhá-lo com nossa cultura de risco conservadora”, disse Kelleher.